Финансовый рынок Финансовый рынок (от лат. financia &mdash; наличность, доход) в экономической теории &mdash; система отношений, возникающая в процессе обмена экономических благ с использованием денег в качестве актива-посредника... охватывающий прежде всего рынок капиталов и рынок денежных средств &nbsp; Стоит обратить внимание на слова Билла Гросса &quot;The Good Times Are Over, The Time For Risk Taking Has Passed&quot; о том, что : &quot;институциональные инвесторы финансовой экономики такие как,&nbsp;фонды денежного рынка, страховые, пенсионные, банковские и даже потребительские балансы больше не могут обеспечить уровень доходности, необходимых для оправдания своих будущих обязательств &nbsp;и их стало невозможно достичь. Доход по депозитам слишкам мал,чтобы покрыть обязательства. В связи с чем доход по многим классам активов станет отрицательным. По мере снижения ливидности можно будет наблюдать, как ряды рискованных активов будут пополняться , напоминая всем известную игру с музыкальными стульями. И то, что 2015 год или ближайшие 12 месяцев- это время принятия рисков, можно судить по тому,что активов с положительным денежным потоком становится все меньше&quot;. &nbsp; $500 триллионов деривативов http://so-l.ru/tags/show/finansoviy_rinok Tue, 23 Jan 2018 06:55:30 +0300 <![CDATA[Как правильно торговать гэпдаун (Gap Down)]]> Как правильно торговать гэпдаун (Gap Down)Гэп вниз на открытии рынка является отличной возможностью для заработка в первые минуты торговой сессии. Работа с гэпами считается одной из самых прибыльных стратегий торговли акциями внутри дня, но только, если прошли обучение торговле на финансовых рынках и понимаете логику рыночных движений. Дело в том, что, если вы не готовы к резкому росту волатильности и не понимаете происходящего, то легко можете открыть сделку в неправильном направлении.

Только имея подробно расписанный план действий еще до появления гэпа вниз на открытии, вы сможете получить прибыль при появлении хорошего торгового сигнала.

Что означает гэпдаун

Для начала, давайте рассмотрим, что представляет собой гэпдаун. Мы говорим о гэпе вниз на открытии, когда цена открытия торговой сессии значительно ниже, чем цена закрытия предыдущей торговой сессии.

Такой разрыв будет...

Читать дальше: https://utmagazine.ru/posts/20888-kak-pravilno-torgovat-gepdaun-gap-down

Рекомендуем:

--------------------------------------

Готовимся к курсу скальпинга: Aurora для скальпера

Лучшая мультирыночная платформа

Самое полное руководство по трейдингу

Торговые сигналы

Работа трейдером

--------------------------------------

]]>
http://so-l.ru/news/y/2018_01_23_kak_pravilno_torgovat_gepdaun_gap_dow Tue, 23 Jan 2018 01:31:04 +0300
<![CDATA[Сенат преодолел shutdown. Надолго ли?]]> Правительство США вновь заработало, но если до 8 февраля демократы и республиканцы не договорятся, правительство страны «вновь уйдет на каникулы».

Американские сенаторы вновь не смогли договориться о принятии бюджета. Новую попытку проголосовать они предпримут сегодня. Правительство США еще как минимум на один день осталось без финансирования.

Неспособность демократов и республиканцев договориться нервировала инвесторов, поскольку были опасения, что текущая приостановка работы правительства США может стать одной из самых длинных, учитывая накал страстей в Конгрессе и в Белом доме после победы Дональда Трампа на выборах в 2016 году.

Однако накануне сенат проголосовал за законопроект о временном финансировании правительства до 8 февраля, чтобы возобновить работу правительства и позволить сотням тысяч федеральных служащих вернуться на работу. Сенаторы-демократы поддержали данный законопроект, несмотря на свои разногласия. В результате 81 сенатор проголосовал "за", 18 - "против". Финансирование госучреждений в США продлено до 8 февраля.

Демократы согласились на этот шаг взамен на гарантии лидера сенатского большинства Митча Макконнелла, который пообещал в следующем месяце вернуться к обсуждению спорного законопроекта о статусе нелегальных мигрантов и их детей.

Демократы выступают против исключения из бюджета программы по поддержке "мечтателей" - молодых людей, в детском возрасте нелегально привезенных родителями в США. Программа бывшего президента США демократа Барака Обамы "Отложенные действия в отношении прибывших детей" (DACA) распространила правовую защиту на около 700 тыс. из них, защищая их от депортации.

Как сообщали "Вести.Экономика", финансирование федеральных ведомств прекратилось в субботу. Президент США Дональд Трамп, республиканцы и демократы в конгрессе зашли в тупик в переговорах о DACA и других иммиграционных вопросах.

На прошлой неделе демократы отказались поддерживать еще одно краткосрочное продление финансирования правительства. Они хотят, чтобы Трамп, который в прошлом году решил прекратить действие DACA в марте, выполнил более раннее соглашение о защите "мечтателей".

Лидер республиканского большинства в сенате Митч Макконнелл предложил уступку демократам, заявив, что имел "намерение" позволить сенату провести голосование по иммиграционным вопросам после 8 февраля, если правительство по-прежнему будет финансироваться.

Это первый shutdown с октября 2013 г., когда правительство США было закрыто 16 дней. Влияние shutdown будет более заметным в понедельник, когда откроются финансовые рынки и федеральные учреждения.]]>
http://so-l.ru/news/y/2018_01_23_senat_preodolel_shutdown_nadolgo_li Tue, 23 Jan 2018 00:39:00 +0300
<![CDATA[Сенат преодолел shutdown. Надолго ли?]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_23_vesti_ekonomika_novosti_senat_preodolel Tue, 23 Jan 2018 00:39:00 +0300 <![CDATA[22.01.18г. Профиль рынка и объемы – эффективные методы анализа графиков]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_22_01_18g_profil_rinka_i_obemi_effe Mon, 22 Jan 2018 20:58:20 +0300 <![CDATA[АФК «Система» разместит 10-летние облигации на 10 млрд рублей - источник]]> «Сбор заявок пройдет 26 января. Ориентир ставки купона составляет 9,8-10%. Срок обращения бумаги - 10 лет», - сообщил он.Организаторами размещения выступают Газпромбанк, «ВТБ Капитал», Sberbank CIB, BCS...]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_afk_sistema_razmestit_10_letnie_obliga Mon, 22 Jan 2018 20:07:23 +0300 <![CDATA[Рекрутинговая компания HeadHunter может провести IPO весной и привлечь $200-300 млн - источник]]> «Хотят весной [разместиться], рассчитывают привлечь $200-300 млн», - сказал он.О возможном IPO рекрутинговой компании ранее сообщило...]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_rekrutingovaya_kompaniya_headhunter_mozhet Mon, 22 Jan 2018 19:50:53 +0300 <![CDATA[Рынок расценивает шатдаун как курьезную особенность бюджетного процесса США]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_rinok_rascenivaet_shatdaun_kak_kureznuyu Mon, 22 Jan 2018 19:50:00 +0300 <![CDATA[Белоруссия погасила выпуск евробондов на 800 млн долларов]]> Отмечается, что 22 января, одновременно с последней выплатой купонного дохода на сумму 35,8 млн долларов, минфин республики направил средства Deutsche Bank AG как платежному агенту на погашение выпуска гособлигаций, размещенных на международном финансовом рынке 26 января 2011 года, на сумму 800 млн долларов, передает ТАСС.

Белоруссия, как отметили в финансовом ведомстве страны, сохранит присутствие на внешнем рынке заимствований.

В обращении в частности будут находиться два размещенных в 2017 году выпуска евробондов. В июне 2017 года сообщалось, что что Белоруссия планирует разместить пятилетние еврооблигации в объеме 500 млн долларов, 10-летние – в размере 750 млн долларов. Совокупный спрос на бумаги превысил 3,1 млрд долларов.

]]>
http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_belorussiya_pogasila_vipusk_evrobondov_na Mon, 22 Jan 2018 19:26:27 +0300
<![CDATA[22.01.18г. Как заработать на российском рынке? Биржевой барометр с Юлией Афанасьевой!]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_22_01_18g_kak_zarabotat_na_rossiyskom Mon, 22 Jan 2018 19:22:34 +0300 <![CDATA[22.01.18г. Куда пойдет рынок? Постановка целей с помощью графического технического анализа]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_22_01_18g_kuda_poydet_rinok_postanovka Mon, 22 Jan 2018 19:22:30 +0300 <![CDATA[Headhunter хочет привлечь $200-300 млн в ходе IPO]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_headhunter_hochet_privlech_200_300_mln_v Mon, 22 Jan 2018 19:08:00 +0300 <![CDATA[На форуме в Давосе обсудят изменение конфигурации мировой финансовой системы - Россия 24]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_rossiya24_na_youtube_na_forume_v_dav Mon, 22 Jan 2018 17:00:58 +0300 <![CDATA[В Госдуме предложили отбирать у банкиров загранпаспорта]]> По его словам, блокировка паспорта должна проходить по упрощенной процедуре: если ЦБ видит нарушения...]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_v_gosdume_predlozhili_otbirat_u_bankirov Mon, 22 Jan 2018 16:54:26 +0300 <![CDATA[Всё внимание к тройке главных рейтинговых агентств]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_vse_vnimanie_k_troyke_glavnih_reytingovi Mon, 22 Jan 2018 16:42:08 +0300 <![CDATA[На форуме в Давосе обсудят изменение конфигурации мировой финансовой системы]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_na_forume_v_davose_obsudyat_izmenenie_kon Mon, 22 Jan 2018 16:38:00 +0300 <![CDATA[Законопроект о продаже электронных страховок посредниками могут принять в 2018 г. - Аксаков]]> «Я думаю, что в течение этого года мы (этот законопроект - прим. ТАСС) примем, поскольку риск злоупотреблений значительно снизится», - сказал он. http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_zakonoproekt_o_prodazhe_elektronnih_strah Mon, 22 Jan 2018 16:06:15 +0300 <![CDATA[Аксаков рассчитывает на внесение в Думу законопроекта об увеличении лимитов в ОСАГО весной]]> «Я рассчитываю на то, что весной такой законопроект...]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_finanz_ru_aksakov_rasschit Mon, 22 Jan 2018 16:06:15 +0300 <![CDATA[ИНТЕРВЬЮ: Загранпаспорта банкиров необходимо блокировать сразу после выявления злоупотреблений - Аксаков]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_intervyu_zagranpasporta_bankirov_neobho Mon, 22 Jan 2018 16:06:15 +0300 <![CDATA[К 4% вернется инфляция в РФ по мере исчерпания запасов урожая и роста цен на нефть]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_k_4_vernetsya_inflyaciya_v_rf_po_mere_ische Mon, 22 Jan 2018 15:58:00 +0300 <![CDATA[ИНТЕРВЬЮ: Московская биржа, скорее всего, станет площадкой для торговли криптовалютами - Аксаков]]> Ранее замглавы Минфина РФ Алексей Моисеев сообщал, что в...]]> http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_intervyu_moskovskaya_birzha_skoree_vsego Mon, 22 Jan 2018 15:50:09 +0300 <![CDATA[Урок 3. Создание торговой системы]]> Вновь, пока на рынке штиль, публикую достаточно объёмный и содержательный материал о том, как создавать свою торговую систему.

В материале я постарался затронуть самые важные аспекты и он будет полезен как начинающим, так и уже практикующим трейдерам


ТОРГОВАЯ СИСТЕМА – РАБОЧИЙ ИНСТРУМЕНТ В РУКАХ ТРЕЙДЕРА
 

Создание торговой системы – это, по сути, самое важное на пути к успешному трейдингу. Даже если ваша первая ТС не будет приносить профита, начало уже будет положено. Самое сложное в этом деле собрать воедино всю имеющуюся у нас информацию о биржевых торгах и своём отношении к ним, и, проанализировав все это, сделать правильные выводы и выдать готовый продукт. 

Итак, что же такое торговая система? Торговая система – это некий свод правил, строго регламентирующих все ваши действия на бирже. Т.е. когда открывать позицию, при каких условиях, как долго держать, при каких условиях закрывать, когда не заходить в рынок, как интерпретировать ту или иную информацию, куда ставить стоп и т.д. 

КАКИЕ БЫВАЮТ ТОРГОВЫЕ СИСТЕМЫ И ТОРГОВЫЕ СТРАТЕГИИ 

Разновидностей торговых систем огромное множество, но можно выделить несколько основных групп. Давайте их рассмотрим: 

1) Трендовые системы. Это системы, которые основаны на длинных движениях, трендах. Они, как правило, строятся на основании графиков с большим таймфреймом (от 4 часов) и подразумевают большую просадку (но и существенную прибыль в случае удачной позиции); 

2) Контртрендовые системы. Это системы, которые, напротив, основаны на «поимке» точек разворота рынка, с помощью технических индикаторов и разворотных формаций. В этих системах, как правило, размер потенциальной прибыли от позиции значительно меньше, но и «стопы» ставить намного проще, чем в трендовых системах; 

3) Реверсные системы. Намного менее распространены и имеют в себе элементы как трендовой, так и контртрендовой системы, и к тому же могут работать на любых таймфреймах. Суть в том, что позиция в таких системах открыта всегда (за исключением редких моментов), а прибыль или убыток от сделки фиксируется путём переворота в противоположное направление; 

4) Универсальные системы. Наиболее распространены и это самая обширная группа. Суть этих систем в том, что позиция может открываться когда угодно, на любом таймфрейме и с любым горизонтом. Наиболее удобны для создания на их основе торговых роботов. Такие системы создать несколько проще, потому что исчезает двойная обусловленность, т.к. позиции могут открываться в любой точке и в любой момент (а не в начале или на пике тренда). Популярность этих систем также обусловлена тем, что take profit и stop loss в них в основном ставятся фиксированные, что существенно облегчает следование системе. 

Тем не менее, все эти категории лишь номинальны, для формирования какого-то общего представления. То, в какой категории вы будете создавать свою торговую систему, зависит от вашего психотипа и комфортной для вас стратегии работы. По сути, приведенные категории торговых систем можно назвать примерами торговых стратегий. Многие ошибочно полагают, что торговая система и торговая стратегия – это одно и то же. Торговая стратегия на фондовом рынке близка к значению военной стратегии на поле боя. Т.е. это общий план или способ действий в широком понимании. А торговая система – это уже детализированный свод правил, выполняемых в рамках реализации общей стратегии торговли. По сути, выбор торговой стратегии определяется психотипом трейдера, т.е. если человеку комфортно долго сохранять позицию и неспешно ловить длинные движения, он, скорее всего, выберет трендовую стратегию, а если он привык открывать и закрывать позиции часто и быстро, то он создаст универсальную систему. 

Ещ одной разновидностью классификации торговых стратегий можно обозначить разделение на модель функционирования рынков и модель успешной торговли, однако, этот подход будет актуален только для опытных трейдеров, давно определившихся и четко понимающих свои комфортные и эффективные методы анализа в торговле. 

ДОБИВАЕМСЯ ЭФФЕКТИВНОГО СИГНАЛА ПРИ СОЗДАНИИ ТОРГОВОЙ СИСТЕМЫ 

Итак, вернемся к созданию торговой системы. Если вы уже поняли, к какому психотипу вы относитесь и в каких условиях вам удобнее всего торговать, то начинаем формировать правила открытия позиции. Это может быть как сочетание сигналов технических индикаторов, так и реализация сигнала классического технического анализа (пробой уровня, развитие фигуры или формации), или какие-либо фундаментальные предпосылки. Один из самых сложных моментов в создании торговой системы — это провести классификацию и градировать методы анализа инструмента по уровню исполняемости сигналов. Вся прелесть финансовых рынков в том, что два разных трейдера на одном и том же графике, пользуясь одними и теми же инструментами анализа, могут увидеть совершенно разные сигналы, либо совершенно по-разному интерпретировать один и тот же сигнал. Именно поэтому очень тяжело пользоваться чужими торговыми системами. 

После того, как у вас уже сложилось понимание того, какими инструментами анализа вы будете пользоваться, начинается самая монотонная работа, а именно различная перестановка инструментов анализа (если их несколько) с целью получения максимально эффективного сигнала от системы. На этом этапе не нужно забывать, что торговая система не должна быть слишком сложной и иметь в себе большое количество входных данных, иначе будет слишком много условностей, и в процессе работы у вас может появиться выбор, какие условия соблюдать, а какие нет. К тому же, если входных данных слишком много, эффективность будет снижаться. Если речь идет о технических индикаторах, то не стоит использовать одновременно более 5 индикаторов, поскольку они начнут противоречить друг другу. Как и у любого правила у этого правила есть исключения, мне знакомы очень эффективные системы с одновременным использованием пяти и более индикаторов, но на отладку корректной работы такой системы уйдет очень много времени, и это при условии, что вы сможете правильно проанализировать тот огромный массив информации. В противном случае, колоссальная работа отправится, как говорится, «коту под хвост». 

ВЫХОД ИЗ ПОЗИЦИИ. TAKE PROFIT И STOP LOSS 

После создания эффективного правила входа в позицию, надо думать, как из этой позиции выйти. Новички наивно полагают, что удачный вход – это главное в успешной торговле, но это не совсем так. Вы можете открыть просто идеальную позицию, но если не выйдете вовремя, то растеряете всю прибыль, или если выйдете слишком рано, то не получите достаточной прибыли. В то же время, вы можете зайти в позицию в середине движения (т.е. не так удачно), но выйти на пике и получить намного больше, чем тот, кто зашел вовремя, но не вовремя вышел. Так вот, создавая правило для торговой системы по выходу из позиции, нужно особо тщательно подходить к выбору инструментов анализа. И точно так же, как для входа, этих инструментов не должно быть слишком много. Самое простое, это определить в момент открытия позиции уровень потенциальной прибыли, которую эта позицию может принести и просто выставить take profit на этот горизонт. Если рынок дойдёт до этого уровня, позиция закроется, прибыль зафиксируется, если не дойдёт, то вам нужно иметь запасной план выхода из позиции, либо уже ждать пока сработает stop loss. Нельзя недооценивать важность этих параметров. Приказы take profit и stop loss могут существенно облегчить и повысить эффективность вашей торговли. Без последнего вообще торговать строго запрещено, особенно новичкам. 

В качестве примера свода правил торговой системы (правда не в чистом виде для прямого пользователя, а в адаптированном, для пользователей рассылки рекомендаций), можно привести нашу систему

МАТЕМАТИКА И РИСК МЕНЕДЖМЕНТ 

Главное, при таком подходе создания торговой системы, когда take profit и stop loss устанавливаются на фиксированную величину, всегда помнить, что любое действие при торговле на бирже, должно иметь положительное математическое ожидание. Т.е., если максимально упростить это правило до обывательского уровня, то звучать оно будет так «размер вашей потенциальной прибыли, умноженный на вероятность положительного исхода, всегда должен быть больше, чем потенциальный убыток, умноженный на вероятность отрицательного исхода». Важно, чтобы показатель этого соотношения был выше, чем соотношение среднего количества открываемых вами прибыльных сделок к среднему количеству открываемых вами убыточных сделок. Другими словами, если у вас поровну прибыльных и убыточных позиций, то вам достаточно, чтобы каждая ваша прибыльная позиция, просто приносила прибыли больше, чем каждая ваша убыточная позиция приносит в среднем убытка. Если же у вас, скажем, 70% убыточных позиций и 30% прибыльных (и это вполне нормальное соотношение), то ваша средняя потенциальная прибыль должна быть минимум в 2,5 раза больше, чем средний потенциальный убыток от каждой позиции. Если после корректировки этих показателей соотношение количества прибыльных и убыточных позиций изменилось в худшую сторону, то систему нужно калибровать до тех пор, пока эти показатели не придут в норму. 

Это самое главное и, если хотите, золотое правило любой торговой системы. Положительное мат. ожидание. Если в вашей системе нет положительного мат. ожидания, она не будет работать, и весь основной ваш труд как раз будет сводиться к достижению правильного соотношения показателей. 

Многие опытные и не очень трейдеры до сих пор спорят, какой правильное соотношение take profit и stop loss: 3 к 1 или 1 к 1 или ещё как-то. На мой взгляд, это спор из разряда сравнения мягкого с тёплым. Эти цифры не имеют значения без учёта соотношения прибыльных и убыточных сделок, генерируемых вашей ТС. 

Чтобы иметь сколь-либо репрезентативную выборку, из которой можно будет делать вывод о распределении вероятности прибыльной и убыточной сделки по вашей системе, я рекомендую совершить по ней как минимум 100 сделок на горизонте не менее 3 месяцев. Лишь после этого можно будет калибровать и подбивать систему по показателям. 

Еще один важнейший элемент в создании любой успешной торговой системы – это риск менеджмент. Вы должны всегда и очень строго управлять рисками по каждой позиции. В вашей системе должно быть четко сформулированы правила закрытия убыточной позиции, максимально возможной просадки, среднего или стандартного горизонта stop loss. Вы должны всегда четко понимать, каким объемом средств вы рискуете, открывая каждую позицию, и, естественно, представлять, какую прибыль эта позиция может вам принести и насколько вероятно развитие вашего позитивного сценария. 

Ни в коем случае никогда не торгуйте без стопов. Это путь в бездну. Вам может везти сколь угодно долго (а может и не везти вовсе), но обязательно наступит ваш личный «чёрный вторник» и обещаю, это будет больно. 

Таким образом, становится очевидно, что залог создания успешной торговой системы – это положительное мат. ожидание и грамотный риск менеджмент. Ваша система может генерировать всего 30% эффективных сигналов, и этого вполне достаточно, если вы правильно выстроили риск и мани менеджмент. 

Главная ошибка новичков – это уделять основное внимание эффективному входу, но, как я уже говорил, это не совсем верно. Безусловно, если, помимо всего прочего, в вашей системе будет идеальный вход в позицию, это огромный плюс, но это не залог успеха. Лишь с точки зрения интуитивного трейдинга преимущественное значение отдаётся удачному входу, но это совершенно иная модель торговли, применяемая опытными и профессиональными трейдерами. Сейчас мы с вами разбираем начальный уровень, базирующийся на применении стандартных классических методах анализа рынка. Так вот, эти стандартные методы анализа (будь то элементы технического или фундаментального анализа) почти никогда не дадут вам возможности на идеальный вход. Технические индикаторы, как правило, запаздывают, а те, которые работают на опережение, в основном осцилляторы, генерируют много ложных сигналов. Что же касается классического технического анализа (пробои уровней, реализация фигур и пр.), то здесь тоже возникает очень много вопросов: что считать пробоем уровня, как эти уровни проводить (по теням или телам свечи), ждать ли подтверждения пробоя, обращать ли внимание на объемы и пр. Таким образом, добиться идеального входа крайне сложно, к тому же рынок имеет свойство меняться, и идеальный сигнал на вход сейчас, может быть строго убыточным через пару месяцев.

Поэтому, во время создания торговой системы, расставляйте правильно приоритеты ее оптимизации, не гонитесь за лучшим входом, ибо можете потратить на это слишком много времени, но все равно не преуспеть, стройте ТС на основе положительного мат. ожидания и грамотного риск менеджмента. Помните, главное не когда зайти в позицию, а когда и как выйти из нее. 

-------------

Следите за публикациями во Вконтакте

]]>
http://so-l.ru/news/y/2018_01_22_urok_3_sozdanie_torgovoy_sistemi Mon, 22 Jan 2018 15:38:02 +0300